التداول الإلكتروني، لمحة سريعة
اليوم، تقريباً معظم التداول هو “تداول إلكتروني”، قم فقط بتشغيل جهاز الكمبيوتر الخاص بك، وقم بتسجيل الدخول إلى حسابك، انظر إلى ما ترغب في شرائه أو بيعه. انقر بالفأرة، وستكون في عملية تداول. يبدو سهلاً، أليس كذلك؟
التداول الإلكتروني غير وجه الأسواق المالية، لقد أتاح فرصًا جديدة للوصول إلى الأسواق بطرق لم يستطيع المتداولون الوصول إليها من قبل.
ومع ذلك، غالبًا ما نأخذ التداول الإلكتروني للواقع، فالأسواق المالية قد وجدت منذ قرون، والتداول الإلكتروني نسبياً جديد. لذلك، دعونا نتوقف لحظة ونناقش ما يعنيه “التداول الإلكتروني”، ومزاياه وعيوبه، وكيفية الاستفادة منه.
إذا، ما هو (التداول الإلكتروني) : هو عملية شراء وبيع الأوراق المالية باستخدام تكنولوجيا الحاسوب والإنترنت للوصول إلى معلومات السوق وتنفيذ الصفقات مباشرة على منصة. يتكون التداول الإلكتروني من جزئين:
القسم الأول: للمستثمرين الأفراد
تستخدم التكنولوجيا الحاسوبية والإنترنت للوصول إلى معلومات السوق و تنفيذ الصفقات مباشرة على المنصة.
القسم الثاني: للوسطاء والبورصات
يتصل الوسطاء والبورصات إلكترونياً لتنفيذ الطلبات.
.
التحليل الفني والرسوم البيانية
التحليل الفني كان موجودًا قبل التداول الإلكتروني بكثير. ربما كان أقدم كتاب في الغرب حول هذا الموضوع هو “التحليل الفني لنمط الأسهم” من تأليف إدواردز وماغي، وقد نشر لأول مرة في عام 1948، حين قام رالف نيلسون إليوت بتطوير نظرية موجة إليوت خلال الثلاثينيات من القرن الماضي. وإذا تم العودة إلى الخلف بعمق أكبر، فإنه يتذكر أنه تم إنشاء رسوم الشموع في القرن الثامن عشر على يد مونيهيسا هوما، تاجر الأرز الياباني.
كان الناس يقومون بتحليل الرسوم البيانية باستخدام التحليل الفني قبل التداول الإلكتروني بكثير. إما أن كانوا ينشئون الرسوم البيانية يدويًا باستخدام البيانات التاريخية أو يشترون كتب الرسوم البيانية التاريخية المطبوعة. وهذا أمر مهم للملاحظة لأنه يوضح أن المهارات الأساسية تهم بقدر الوصول إلى التكنولوlogيا. أفضل مثال لدي عن المهارات التداولية الأساسية بدون الحاسوب كان من نيكولاس دارفاس، الذي كسب مبلغ 2,000,000 دولار في سوق الأوراق المالية خلال فترة الخمسينيات من القرن الماضي. لم يكن لديه رسوم بيانية أو وصول إلى الأخبار — وسيطه كان يرسل سلكًا (الذي كان يشبه الرسائل النصية قبل ظهور الحواسيب والهواتف!) يحتوي فقط على أسعار الإغلاق للأسهم. من هذه المعلومات وحدها، اختار الأسهم التي سيتداولها، وكسب آلاف الدولارات في الوقت نفسه.
أمثلة وفوائد للتداول الإلكتروني:
هناك العديد من الأمثلة الجيدة على كيفية جلب التداول الإلكتروني فوائد للمتداولين. دعونا نلقي نظرة على بعضها:
1. الوسطاء يقدمون أسواق متعددة في حساب واحد:
لقد سمح التداول الإلكتروني للوسطاء بتقديم إمكانية الوصول للعملاء إلى مئات الأدوات في عشرات الأسواق في حساب واحد بتكاليف منخفضة. العديد من الوسطاء سيتيح لي التداول في الأسهم الأمريكية، والبريطانية، والعملات المشفرة، وأزواج العملات الأجنبية، والسلع مثل الذهب أو النفط، أو كل ذلك من حساب واحد!
2. التداول بالخيارات أصبح أسهل:
يمكن أن تكون عقود الخيارات أدوات معقدة: يمكن أن يكون الخيار خيار شراء أو خيار بيع (حق استبدال الأمن الأساسي، على التوالي)، ولديها “أسعار إضراب” وتواريخ انتهاء مختلفة. يمكنني أن أكون طويلًا أو قصيرًا في عقد الخيار، ويمكنني دمج عقود الخيارات المختلفة لتحقيق نتائج مختلفة. لقد تداولت الخيارات على الأسهم الأمريكية، ولن أكون قادرًا على التعامل مع التعقيد دون منصات إلكترونية تعرض تلك البيانات على الشاشة.
3. وسطاء الفوركس ECN:
يمكن للمتداولين التجزئة الوصول مباشرة إلى مزودي السيولة للفوركس من خلال شبكات الاتصال الإلكترونية (ECNs). الوسيط يقدم الطلب إلى ECN، الذي يملأه. يدفع المتداول العمولة إلى الوسيط مقابل الوصول إلى السوق الأساسية للـ ECN. نظرًا لأن العميل يحصل على أسعار “الخام” والفجوات من مزودي السيولة من خلال ECN، فإنه لا يحتاج إلى القلق بشأن تلاعب الوسيط بالرسوم البيانية لصالحه وعلى حساب العميل. هذه هي أسهل طريقة لتداول الفوركس.
مخاطر التداول الإلكتروني
1. التكنولوجيا واتصال الإنترنت:
يعتمد التداول الإلكتروني على أجهزة الكمبيوتر واتصال الإنترنت الثابت. على مر السنين، أصبحت أجهزة الكمبيوتر أكثر قوة وأرخص سعرًا، وزادت إمكانية الوصول إلى اتصالات الإنترنت الأسرع. ومع ذلك، يمكن أن تقطع أي مشاكل تقنية أو اتصالاتك عن حساب التداول الخاص بك. بعض الوسطاء لا يقدمون خدمة الهاتف، لذا كن حذرًا إذا كانت التكنولوجيا غير المستقرة قد تسببت في مشاكل لك في الماضي.
2. جودة الوسطاء عبر الإنترنت:
ليس جميع الوسطاء ذوي السمعة الطيبة أو الشفافية مع عملائهم، خاصة في الأسواق غير المنظمة، مثل سوق الفوركس، حيث يمكن للوسطاء تحديد الأسعار وتقديم عروض سيئة إذا كانوا معدومين كطرف معارض لاتخاذ الجانب الآخر من تداولك. علاوة على ذلك، يتواجد بعض الوسطاء في مناطق تفتقر إلى الرقابة التنظيمية، مما يعرض إيداعات العملاء للخطر. في بعض الحالات، اختفى الوسطاء مع أموال العملاء. تأكد من اختيار وسيط مرخص من قبل هيئة تنظيمية قوية. بعض أفضل هيئات التنظيم تتواجد في الولايات المتحدة الأمريكية، المملكة المتحدة، الاتحاد الأوروبي، أستراليا، وكندا. أي وسيط يتم تنظيمه في إحدى هذه المناطق يجب أن يعمل وفقًا لقواعد صارمة بما في ذلك فصل أموال العملاء عن عملياتهم الخاصة.
3. أمان وسطاء العملات المشفرة والبورصات:
نظرًا لطبيعتها، يمكن للمستثمرين الوصول إلى الأصول الرقمية إلكترونيًا فقط. نظرًا لأن العملات المشفرة حديثة الظهور وغير منظمة بالمقارنة مع العقود الآجلة والأسهم، فقد واجهت بعض بورصات العملات المشفرة و”محافظ العملات الرقمية” مشاكل مثل الافلاس أو الاختراقات، مما أدى إلى فقدان إيداعات العملاء.
4. وصول إلى كمية كبيرة من المعلومات
هذا الخطر ليس سهل الكشف عنه، لكنه قد يؤثر بشكل كبير على ربحية التاجر. إحدى الأمور الإيجابية في التداول قبل أن يصبح التداول الإلكتروني هو الأمر الطبيعي كان التركيز على عدد قليل من الأسواق وأنواع معينة من أنماط الرسوم البيانية والإطارات الزمنية. في السنوات الأولى، حققت أرباحًا بالمئات آلاف الدولارات من التداول في سوقين فقط، مؤشر FTSE 100 وزوج العملات GBP/USD، مع التركيز على إطاري زمنيين فقط. هذا التركيز الضيق ساعدني على فهم كل سوق وإعداد تداول بشكل جيد جدًا.
التداول الإلكتروني مقابل التداول الأرضي
أحد التحولات الكبيرة نحو التداول الإلكتروني هو أن تبادل الأسهم انتقل من التداول الأرضي المباشر إلى تبادل محوسب بشكل كامل.
ما هو التداول الأرضي المباشر؟
التداول الأرضي هو عندما يكون لدى التبادل مساحة فيزيائية، تعرف باسم حفرة التداول، حيث يوفر متداولو الأرض السيولة ويملؤون الصفقات. يستخدم متداولو الأرض طريقة الاتصال بالكلام والإيماءات اليدوية المعروفة باسم “الصراخ المفتوح”. تخيل غرفة مليئة بالناس يصرخون ويشيرون إلى بعضهم البعض في ما يبدو وكأنه فوضى منظمة - هذا هو التداول على الأرض.
- لكن، هل ما زال التداول على الأرض موجودًا؟
التداول الحقيقي على الأرض باستخدام الصراخ المفتوح بدون أجهزة كمبيوتر لم يعد موجودًا في أي بورصة كبيرة. وقد كانت بورصة شيكاغو للسلع في عام 2022 واحدة من آخر البورصات التي أغلقت حفر التداول الخاصة بها
- إذا، من هي أول بورصة محوسبة؟
كانت بورصة ناسداك في عام 1971.
- إذا، لماذا يعتبر التداول الإلكتروني أفضل من التداول على الأرض؟
1. السرعة. اذ لا يمكن للبشر مجاراة سرعة التنفيذ للكمبيوترات.
2. الكفاءة وتكاليف أقل. حيث أنه بمجرد أن ثبتت الكمبيوترات كفاءة أكبر، أدى ذلك إلى انخفاض الفروقات والعمولات للمستثمرين الذين يضعون الصفقات.
3. وصول مباشر أكبر. انتقال التداول بشكل آلي إلى التداول الإلكتروني كان له معنى لأنه سمح للمستثمرين التجزئة بإجراء صفقات بشكل مستقل، مما قد يقضي على الحاجة إلى الوسطاء والتجار والمهنيين الآخرين لتنفيذ الصفقات نيابة عنهم.
التداول الإلكتروني: المزايا والعيوب
المزايا:
1. الوصول إلى مجموعة من الأدوات والأسواق: على سبيل المثال، الفوركس، الأسهم، السلع، والعملات الرقمية.
2. سرعة تنفيذ الصفقات. على سبيل المثال، يمكن لوسطاء الفوركس تنفيذ معظم الصفقات في بضعة ميلي ثوانٍ.
3. تخفيض التكاليف: حيث أن فروقات أصغر وعمولات أقل.
4. يوفر العديد من الوسطاء عبر الإنترنت خيارات واسعة للمتداولين بالتجزئة وحجم الحسابات ووصول الأسواق المتنوع وأنواع التنفيذ.
5. منصات الرسم البياني مع أدوات التحليل الفني وسهولة الوصول إلى إطارات زمنية متعددة.
6. بيانات الأسعار الفورية: قد تكون مفيدة بشكل خاص للتداول على المدى القصير.
7. الحفاظ على السجلات. غالبا تحتفظ منصات الوساطة عبر الإنترنت بسجلات دقيقة لتاريخك التداولي وأدائك.
العيوب:
1. الاعتماد على أجهزة الكمبيوتر واتصال الإنترنت المستقرة. تتحسن تقنية الكمبيوتر باستمرار، ولكن هذا يشكل خطرًا إذا تعطل كمبيوترك أو اتصالك بالإنترنت.
2. الوصول إلى كمية كبيرة من المعلومات يسبب الانحراف. يمكن أن يؤدي هذ ا إلى “الشلل بالتحليل”. إذا ركزت على العديد من الأسواق أو الطرق، فإن معرفتي تنتشر رقيقة، وأصبح أقل فعالية.
3. بعض الوسطاء عبر الإنترنت غير الشريفين. ليس كل الأسواق أو المناطق محكومة بشكل جيد. ابحث دائمًا عن الوسطاء الذين لديهم حسابات عملاء منفصلة. لا تتعامل مع الوسطاء فقط لأنهم رخيصون
هناك عدد قليل جدًا من العيوب في التداول الإلكتروني. يعتمد المتداولون على اتصالات الإنترنت المستقرة وأجهزة الكمبيوتر. إذا تعطل أي من هذه الأشياء، فإن الوصول إلى السوق ينقطع.
تذكر، التداول مهارة مستقلة عن التكنولوجيا، التي ليست سوى أداة. التداول الإلكتروني لا يمكن أن يحل محل الممارسة والمهارة والانضباط الذي يحتاجه كل متداول لتحقيق الربح.
• ماذا يفعل المتداول الإلكتروني؟
عادة، يقوم المتداولون الإلكترونيون بشراء وبيع الأوراق المالية، مثل الأسهم أو العملات الأجنبية، من خلال منصات إلكترونية متصلة بوسطائهم عبر الإنترنت.
• هل التداول الإلكتروني أفضل من التداول العادي؟
نعم، التداول الإلكتروني أكثر كفاءة وأقل تكلفة، ويوفر المزيد من الفرص.
• ما هو السوق الإلكتروني للأوراق المالية؟
السوق الإلكتروني للأوراق المالية هو سوق مركزي محوسب للأسهم. مثال على ذلك هو سوق ناسداك.
• مثال على التداول الإلكتروني
مثال على التداول الإلكتروني هو متداول يستخدم وسيط فوركس متصل بشبكة الاتصالات الإلكترونية (ECN) لملء صفقته.
منقول بتصرف